Este país venceu o jogo global de impostos e está nadando em dinheiro

A Irlanda está criando um fundo de riqueza nacional abastecido com a receita tributária das empresas de tecnologia e farmacêuticas dos EUA

Países como a Arábia Saudita, a Noruega e o Chile há muito tempo usam fundos soberanos para guardar lucros extras de períodos de altos preços de exportação de commodities, como petróleo e metais, para os anos futuros, quando sua própria produção diminuir ou os preços internacionais despencarem. 

Na terça-feira, a Irlanda criou seu próprio fundo para dias mais difíceis graças aos lucros extraordinários de uma fonte de renda incomum e controversa: gigantes da tecnologia e do setor farmacêutico dos EUA que buscam reduzir suas contas fiscais. 

Nos últimos oito anos, o país de cinco milhões de habitantes viu sua receita de impostos corporativos triplicar, chegando a 22,6 bilhões de euros no ano passado, o equivalente a quase US$ 24 bilhões – o que lhe proporcionou um superávit orçamentário de confortáveis 8 bilhões de euros no ano passado, quando muitos governos estão sofrendo com a ressaca da dívida pós-pandemia.

O governo da Irlanda, incapaz de prever a receita que obterá com impostos corporativos ano a ano ou por quanto tempo esse aumento continuará, disse que um novo Fundo para a Irlanda do Futuro poderia acumular 100 bilhões de euros até meados da próxima década. 

O novo fundo ajudará a cobrir o aumento das contas de saúde à medida que a população envelhece, com a nação enfrentando uma das taxas mais rápidas de mudança demográfica na Europa nas próximas décadas. 

“Esses fundos são vitais para preparar nossa economia para o futuro”, disse o Ministro das Finanças da Irlanda, Michael McGrath, aos legisladores. “Devemos usar as receitas inesperadas com sabedoria.” 

O governo disse que transferiria 0,8% da produção econômica anual para o novo fundo em cada ano, de 2024 a 2035. Em 2024, esse valor seria de 4,3 bilhões de euros, com um adicional de 4 bilhões de euros retirados de um fundo de poupança existente que está sendo fechado. 

A Irlanda se tornou um ponto de atração para as empresas americanas ao reduzir sua alíquota de imposto corporativo de 40% para 12,5% a partir do final da década de 90 e oferecer uma força de trabalho bem instruída e um caminho livre de tarifas para a União Europeia. 

No ano passado, havia 950 empresas americanas operando no país, empregando pouco menos de 10% de todos os trabalhadores irlandeses, de acordo com a Câmara de Comércio Americana da Irlanda. As maiores são a Apple, a Meta, Google, Alphabet, Amazon e a Pfizer.

Isso permitiu que algumas empresas, especialmente as gigantes da tecnologia, registrassem seus lucros na Irlanda, mesmo que grande parte de sua produção ou conteúdo fosse produzido e consumido em outro lugar. 

Quando a mudança foi introduzida, a debandada de empresas dos EUA para a Irlanda foi grande o suficiente para inflar a produção econômica anual da Irlanda em um quarto naquele ano, mesmo que grande parte do aumento não fosse visível em termos da economia real. 

A economia irlandesa recebeu um impulso adicional durante a pandemia, o que levou a um aumento nas vendas das grandes empresas digitais e farmacêuticas dos EUA que operam no país. 

“O ganho inesperado que está chegando à Irlanda é uma demonstração muito concreta da receita que os EUA estão perdendo”, disse Brad Setser, membro sênior do Council on Foreign Relations. 

Setser calcula que entre US$ 10 bilhões e US$ 15 bilhões da receita arrecadada pelo governo irlandês no ano passado teriam sido arrecadados por sua contraparte americana “em um sistema são”.

Isso é muito dinheiro para a pequena Irlanda, mas uma quantia relativamente pequena para a maior economia do mundo. Ainda assim, isso poderia ajudar a custear parcialmente as despesas de Washington, como o apoio dos EUA à Ucrânia.

O governo irlandês, por sua vez, tornou-se mais dependente dos lucros das empresas dos EUA para financiar gastos com saúde, educação e outros serviços essenciais. Em 2021, o governo irlandês obteve 17% de sua receita tributária de impostos sobre lucros corporativos, em comparação com pouco mais de 11% em 2015. 

Em comparação, o governo dos EUA obteve apenas 5,3% de sua receita com impostos sobre lucros. 

De acordo com o Conselho Consultivo Fiscal da Irlanda (IFAC), apenas três empresas pagaram um terço de toda a receita tributária corporativa entre 2017 e 2021. 

O IFAC não citou o nome dessas empresas, mas Setser disse que os registros fiscais indicam que elas são Apple, Microsoft e Pfizer. As empresas não estavam disponíveis para comentar.

Cumulativamente, os lucros transferidos para fora do alcance das autoridades fiscais dos EUA foram grandes. 

Em um artigo recente, Navodhya Samarakoon, um estudante de doutorado da Universidade de Michigan que trabalhou anteriormente em assuntos tributários internacionais para o Departamento do Tesouro, estima que as empresas dos EUA canalizaram de US$ 1,2 a US$ 1,4 trilhão em lucros para jurisdições de baixa tributação por meio de uma complicada brecha internacional de 1998 a 2018. 

Essa brecha – conhecida como Double Irish – foi fechada em 2020, mas muitos de seus usuários continuam a evitar o pagamento de impostos nos EUA, de acordo com especialistas em impostos.  

“Uma parte dos lucros não voltou para os EUA”, disse Samarakoon. “Combinado com evidências de ganhos inesperados, isso sugere que muitos lucros permanecem na Irlanda.”

O governo Biden liderou um esforço global para limitar a evasão fiscal de grandes empresas internacionais. Em 2021, cerca de 136 países fecharam um acordo para ter uma alíquota mínima global de 15% sobre os lucros das empresas e redirecionar a receita tributária para os países onde os produtos são realmente vendidos ou usados.

O governo da Irlanda apresentará uma legislação para implementar as novas alíquotas de impostos a partir do próximo ano, disse McGrath. No entanto, a transformação desse acordo em leis em diferentes nações tem sido lenta, inclusive nos EUA, onde um Congresso dividido ainda não ratificou o acordo. 

A Irlanda teve sua cota de altos e baixos. A receita tributária das transações imobiliárias aumentou nos anos que antecederam 2007, mas evaporou com o estouro da bolha imobiliária e o colapso do sistema bancário em 2008. 

A dívida que era pequena rapidamente se tornou uma das maiores do mundo depois que o governo decidiu honrar todas as dívidas de seus bancos falidos, em parte devido à preocupação de que a inadimplência pudesse afugentar as empresas americanas e estrangeiras.

Agora, o governo teme que pelo menos um dos gigantes digitais norte-americanos que hospeda possa seguir o caminho da Nokia da Finlândia ou do BlackBerry do Canadá e passar repentinamente de aparente dominância para um jogador secundário, com um grande impacto sobre os impostos que paga. 

Outro temor é que o governo dos EUA possa alterar seu código tributário para tornar mais cara a localização da propriedade intelectual no exterior. Há também sinais crescentes de que a era do comércio irrestrito, que abriu o caminho da Irlanda para a prosperidade, chegou ao fim. 

Os economistas alertaram que a economia do país deverá se contrair este ano, em parte devido às regras dos EUA que restringem a venda de semicondutores para a China, o que se aplica às empresas americanas sediadas na Irlanda. 

O país também enfrentará eleições no próximo ano, nas quais a coalizão governista de partidos de centro-direita enfrentará um desafio do partido nacionalista irlandês Sinn Féin, que há muito tempo faz lobby para aumentar os gastos do governo.

(Com The Wall Street Journal; Título original: This Country Won the Global Tax Game, and Is Swimming in Money)