Próxima semana tem ata do Copom e IPCA; Petrobras [PETR3;PETR4] apresenta balanço do 3T23

Panorama de 6 a 10 de novembro

A semana foi mais curta no Brasil por conta do dia de Finados, na quinta-feira (02), o que acabou diminuindo a liquidez das negociações. Ainda assim, investidores ficaram ligados na decisão do Comitê de Política Monetária (Copom) na quarta-feira (01), que acabou por cortar a Selic em 0,50 p.p. pela terceira vez seguida. 

Nos Estados Unidos, o Federal Open Market Committee (Fomc) manteve os juros no intervalo entre 5,25% e 5,50%, indo de encontro com o que projetava a maioria do mercado. 

Na próxima semana, além dos balanços corporativos, investidores ficarão atentos à ata do Copom e à leitura final do Índice Nacional de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA) de outubro. 

É importante lembrar também que a partir da próxima segunda-feira (06) as negociações na B3 mudam de horário, com o fim do horário de verão nos Estados Unidos. 

Radar de Proventos

Na terça-feira (07) fica “ex-dividendos” a ação da Pettenati [PTNT4].

Isto sendo, investidores posicionados nas referidas ações até a segunda-feira (06) terão direito aos proventos anunciados. 

Já na quarta-feira (08) ficam “ex” os papéis da Cielo [CIEL3] e Braskem [BRKM5]*.

O FIIs do BTG Pactual [BRCR11]* e as ações do GPA [PCAR3]* ficam “ex-proventos” na quinta-feira (09).

Por fim, na sexta-feira (10), as ações da JHSF* [JHSF3] e Ferbasa* [FESA4] ficam “ex-divendos”.

*O relatório da Bloomberg aponta que as datas em que estas ações ficam “ex-proventos” são apenas previsões, não estão confirmadas, estando sujeitas a mudanças.

Temporada de resultados [3T23]

No Brasil, a segunda-feira (06) traz os balanços trimestrais do Banco Inter [INRB32], Gol [GOLL4], Aura Minerals [AURA33], Embraer [EMBR3], Gerdau [GGBR4;GOAU4], Pague Menos [PGMN3], Tim [TIMS3], AES Brasil [AESB3], 3tentos [TTEN3], Engie Brasil [EGIE3], Itaú Unibanco [ITUB4] e JSL [JSLG3].

Na terça-feira (07), Movida [MOVI3], Iguatemi [IGTI11], BrasilAgro [AGRO3], Cury [CURY3] e Totvs [TOTS3] apresentam resultados. 

Grupo Casas Bahia [BHIA3], Grupo Mateus [GMAT3], Vivara [VIVA3], SLC Agrícola [SLCE3], Eletrobras [ELET3;ELET6], CBA [CBAV3], Hapvida [HAPV3], BTG Pactual [BPAC11], Lavvi [LAVV3], Sanepar [SANPR11], Eletromidia [ELMD3], Equatorial [EQTL3], Unifique [FIQE3], 3R Petroleum [RRRP3], Guararapes [GUAR3], Smart Fit [SMFT3], Aeris [AERI3], Alpargatas [ALPA4], Banco do Brasil [BBAS3], Blau [BLAU3], Braskem [BRKM5], Minerva [BEEF3], Méliuz [CASH3], Cogna [COGN3], Copel [CPLE6], Direcional [DIRR3], D1000 [DMVF3], Fras-Le [FRAS3], MRV [MVRE3], Iochpe-Maxion [MYPK3], Simpar [SIMH3], Grupo Soma [SOMA3], Santos Brasil [STBP3] e Taesa [TAE11] divulgam seus balanços do terceiro trimestre na quarta-feira (08).

A quinta-feira (09) traz os resultados de Petrobras [PETR3;PETR4], Vittia [VITT3], PetroRecôncavo [RECV3], Zamp [ZAMP3], C&A [CEAB3], BR Partners [BRBI11], Dasa [DASA3], Grupo Panvel [PNVL3], Trisul [TRIS3], Allied [ALLD3], Alupar [ALUP11], Cemig [CMIG4], Cruzeiro do Sul [CSED3], Jalles Machado [JALL3], JHSF [JHSF3], Petz [PETZ3], Rumo [RAIL3], Arezzo [ARZZ3], B3 [B3SA3], Bradesco [BBDC4], Bemobi [BMOB3], Cyrela [CYRE3], Ecorodovias [ECOR3], EzTec [EZTC3], Fleury [FLRY3], Lojas Renner [LREN3], Locaweb [LWSA3], São Martinho [SMTO3], Moura Dubeux [MDNE3], IMC [MEAL3], Boa Safra [SOJA3], Plano & Plano [PLPL3], Randon [RAPT4], Sabesp [SBSP3], Tenda [TEND3] e Unipar [UNIP6].

Por fim, na sexta-feira (10), M. Dias Branco [MDIA3] divulga seu balanço comercial. 

Panorama do Ibovespa

O Ibovespa fechou a semana em forte alta e com o melhor volume de negociações das últimas duas semanas, indica o analista técnico Filipe Borges. Caso o índice rompa sua máxima, ele encontra outra importante região de resistência nos 119.400 pontos e, acima disso, caminha para a máxima de 2023, nos 123.000 pontos, sinaliza o analista.

“Já [em relação ao] suporte, a gente tinha uma resistência que era nos 115 mil [pontos]. O mercado passou reto e agora ela atuaria como suporte imediato de preço.”

Dicas de Trades

Vale [VALE3]

A ação teve uma boa movimentação de alta nos últimos pregões e que tem um gap a ser fechado nos R$ 72,75, disse Filipe. “Mas o ativo, geralmente, depois dessas movimentações em que a gente percebe que tivemos três, quatro, cinco dias de forte alta ele é seguido de uma correção ou consolidação”, contrapôs.

Por isso, o analista não enxerga um risco-ganho interessante em compras de VALE3 no momento e, caso o investidor tenha comprado o ativo na região entre os R$ 62,00 e R$ 65,00, ele indica fazer uma realização para proteger parte dos lucros. 

“Caso o ativo comece a corrigir já na próxima semana, vejo o alvo para Vale entre R$ 67,00 e R$ 65,00”, afirmou. “E se o ativo continuar subindo, […] além do gap em R$ 72,75, a gente tem alvo na Vale apenas nos R$ 81,00”, completou.

Banco do Brasil [BBAS3]

O papel tenta mudar a tendência lateral que se encontra para uma movimentação de alta e fechou a sessão desta sexta-feira com uma “importante” alta e um candle com aumento de volume, frisou Filipe. 

O rompimento da máxima estabelecida hoje, nos R$ 50,47 pode render boas oportunidades de compra em BBAS3, com o primeiro alvo nos R$ 52,18 e o final nos R$ 55,00, afirmou. 

“Já o suporte do ativo ficaria abaixo dos R$ 47,70 ou, se for trabalhar com stop na mínima do candle diário, o stop dessa compra ficaria abaixo dos R$ 48,85.”

Grupo Pão de Açúcar [PCAR3]

Para os investidores que têm mais gosto pelo risco e volatilidade, Filipe analista PCAR3. “Ação teve um aumento de fluxo importante nos últimos três dias e hoje fecha com uma alta de aproximadamente 10%.”

O rompimento da máxima nos R$ 3,97 abre espaço para novas movimentações de alta no papel, com primeiro alvo nos R$ 4,90 e, após isso, na abertura de gap nos R$ 6,80, apontou. 

“Muito importante reforçar a importância da utilização do stop para a proteção dessa posição que por setup técnico ficaria abaixo R$ 3,70.”

Indicadores econômicos

Na próxima semana, o mercado brasileiro monitora a divulgação da ata do Copom, além da divulgação do IPCA ajustado de outubro. 

Para Marco Ferrini, economista e analista de macroeconomia da Benndorf, o documento deve aprofundar a visão do Comitê diante do cenário atual e o do balanço de riscos  – que sofreu turbulências após as falas do presidente Lula na semana passada, as quais minimizaram a necessidade de zerar o déficit fiscal em 2024.

“No entanto, como o comunicado da reunião de quarta-feira fez pouca sinalização ao fiscal brasileiro e já previu novos cortes de 0,5 p.p. para as próximas reuniões, entendemos que por enquanto o BC evitará críticas mais duras ao governo”, contrapôs.

O economista também disse esperar comentários destacando as adversidades no cenário externo – o qual segue conturbado em razão da guerra no Oriente Médio –, além do fato das principais potências mundiais estarem desacelerando, com juros elevados e inflação persistente.

“O IPCA tende a apresentar uma alta mais leve do que a registrada pelo IPCA-15, visto que contará com os reajustes de preços mais recentes da Petrobras”, disse Ferrini ao comentar as expectativas para a leitura final do indicador em outubro. 

O analista antecipa que o grupo de Transportes deve ter impacto menor na segunda leitura do IPCA de outubro, beneficiado pela redução dos combustíveis. Ferrini explica que o cenário segue de inflação controlada e a retomada da alta já era esperada para o fim do ano. 

“Para os próximos meses as atenções estarão voltadas para possíveis efeitos do El Niño e riscos geopolíticos resultantes das guerras, com destaque para a guerra em Israel, mas no momento não observamos impactos significativos para alterar a trajetória dos cortes de juros.”