Próxima semana tem taxas de juros brasileira e americana, além de balanço da Itausa [ITSA3;ITSA4]

Panorama para 20 a 24 de março

Os mercados voltam sua atenção para a tão aguardada definição da taxa de juros americana. A apreensão fica em saber se o Federal Reserve (Fed) prosseguirá com aumentos expressivos no índice ou a recente crise no setor bancário irá fazer a entidade recalcular a rota.

No Brasil, o destaque da semana será a definição da taxa de juros Selic, mas segue no radar a definição do arcabouço fiscal.

Temporada de balanços

No Brasil, a segunda-feira (20) traz o balanço trimestral da Brisanet [BRIT3], empresa do setor de telecomunicações.

Na terça-feira (21) são esperados os resultados da JBS [JBSS3], Itausa [ITSA4], Copel [CPLE6], Positivo [POSI3], Santos Brasil [STBP3] e Vibra Energia [VBBR3].

Já na quarta-feira (22), os balanços comerciais divulgados são da PetroRecôncavo [RECV3], Sequoia [SEQL3] e Unifique [FIQE3].

A quinta-feira (23) é o dia mais cheio da semana, em que Eneva [ENEV3], Grupo Panvel [PNVL3], Armac [ARML3], brMalls [BRML3], Sabesp [SBSP3], Locaweb [LWSA3] e Cogna [COGN3] divulgam seus números.

A semana finaliza com o resultado da Ser Educacional [SEER3].

Nos EUA, o destaque vai para os balanços da Nike [NIKE34], na segunda-feira, Adobe [ADBE34] na terça-feira e General Mills [G1MI34] na quarta-feira.

Radar de proventos

Na segunda-feira, ficam “ex-dividendos” os papéis de M. Dias Branco [MDIA3], Terra Santa [LAND3], WEG [WEGE3] e Odontoprev [ODPV3].

Isto sendo, investidores posicionados nas referidas ações até a última sexta-feira (17) terão direito aos proventos anunciados pelas companhias em questão. 

Já na terça-feira ficam “ex” Energisa Mato Grosso [ENMT4] e Romi [ROMI3]. No dia seguinte, é a vez de Kepler Weber [KEPL3], Lojas Renner [LREN3] e Energisa [ENGI3] ficarem “ex-proventos”.

Na quinta-feira somente Iochpe-Maxion [MPYK3] fica “ex”.

Por fim, Fleury [FLRY3],BR Partners [BRBI11], Itaú [ITUB4] e Eztec [EZTC3] ficam “ex-direitos” na sexta-feira.

Panorama do Ibovespa

O Ibovespa segue em mais uma semana negativa, cotado a 101.900 e deixando um forte suporte de 100.700, explica o analista técnico da Benndorf Research, Filipe Borges. 

Caso ocorra a perda deste suporte no início da próxima semana, haveria apenas a barreira psicológica – os 100 mil pontos do índice -, indicou Filipe. “Mas abre espaço para correções mais fortes com alvo em noventa e seis mil pontos”, prosseguiu. 

A resistência do mercado firmou-se em 106.600.

“Já pensando em movimentações de alta, se nós tivermos já na segunda ou terça-feira o rompimento de 104.150 ou 104.200 pontos a gente pode ter início a uma correção de curto prazo”, completou o analista.

Dicas de trades

Para trades na próxima semana, Filipe Borges enxerga oportunidades em Simpar [SIMH3]. Os papéis da empresa fecharam a semana com pivot de alta em andamento. 

“Inclusive, estamos posicionados nesse papel com stop a R$ 7,48. E se nós tivermos o rompimento de R$ 8,25, o papel tem a próxima resistência em R$ 8,63, e o alvo desta movimentação de alta é R$ 10,87, que é uma resistência antiga do ativo”, analisou Filipe.

Portanto, o analista enxerga uma manutenção na tendência de alta no curto prazo, com fluxo comprador. 

Outra oportunidade seria Grandene [GRND3], a qual vem fazendo uma correção da movimentação de alta. “Nós tivemos uma bela movimentação entre R$ 6,30 até R$ 7,78 […] e o papel agora faz uma correção saudável”, indicou o analista. 

Caso o ativo retome a tendência e segure entre R$ 7,00 e R$ 6,80, isso poderá acarretar em um pivot de alta, com alvo em R$ 9,58, de acordo com Filipe. O ativo só descaracterizaria essa movimentação se bater R$ 6,55, prosseguiu o analista. 

“Se bater R$ 6,55 eu paro de pensar em compras para esse papel. Caso contrário, pode surgir uma bela oportunidade de movimentação de alta”, completou. 

Já Bradesco PN [BBDC4] está firmada entre R$ 12,65 e R$ 14,02. Se a ação romper a resistência nos dias que se seguem, é aberto espaço para altas até o fechamento do gap em R$ 17,50, segundo Filipe. 

“A ação teve um aumento de volume e volatilidade nos últimos dias, chamando atenção para boas oportunidades que podem surgir”, explicou o analista.

Indicadores econômicos

A agenda da próxima semana traz dois índices para a economia interna: a decisão sobre as taxas de juros brasileira e americana. 

De acordo com o analista de macroeconomia da Benndorf, Marco Ferrini, o Copom deve manter a taxa Selic no valor atual de 13,75%. Marco explica que o movimento ocorre em resposta “à retomada da inflação e desancoragem das expectativas, bem como em um movimento para reafirmar a credibilidade e postura hawkish da autoridade monetária ante o risco fiscal elevado”.

Já para o cenário americano, o analista indica que o Fed deve elevar sua taxa em 0,25 ponto percentual, aumentando-a para o intervalo entre 4,75% e 5%. 

Marco indica que esse movimento é “reflexo de sua batalha duradoura contra a inflação persistente em meio à atividade econômica sólida e pleno emprego”. 

Além disso, a decisão sinaliza “alívio no comportamento restritivo da autarquia”, consequência da eexposição de turbulências no sistema financeiro dos EUA, com a falência do Silicon Valley Bank e Signature Bank.